Treasury & finance

In tegenstelling tot bankiers en makelaars werken 'corporate treasurers' dikwijls in hun eentje in een constant veranderende omgeving: geldmarkten fluctueren, de wetgeving, waaronder de fiscale, evolueert, en beslissingen die met kernactiviteiten verband houden, moeten door de Treasury-functie voldoende worden gedragen. Aangezien financieringkosten een rechtstreekse weerslag hebben op de winst vóór belastingen – en nog meer op de winst na belastingen –, moet de corporate treasurer het treasury-beleid en het cashbeheersysteem van zijn onderneming organiseren en monitoren, terwijl hij zo voordelig mogelijk aan de nodige financiële middelen moet zien te komen; daarbij moet hij altijd rekening houden met de veranderende omgeving. 

Maar hoeveel problemen en vraagstukken krijgt u als corporate treasurer niet voorgeschoteld: u moet processen en controles voor financieel-risicobeheer evalueren; en als uw onderneming bij een fusie of overname betrokken is, moet u niet alleen een stevige greep hebben op het duurzame en solide karakter van de treasury-controleomgeving, men kan u ook aanspreken om het financieel beleid te harmoniseren; u moet uw intercompany-saldi sturen en de gegevens van cash- en risicobeheer in uw voordeel laten werken om de liquiditeitsrendementen te verbeteren en het werkkapitaal te verlagen. We zouden nog even kunnen voortgaan, maar u weet wat wij bedoelen.

Als uw situatie als volgt is

• U moet weten waar u uw treasury-vehikel geografisch moet lokaliseren.
• U wenst assistentie bij het opstellen van uw treasury-beleid.
• U wilt weten hoe u uw financieringbehoeften kunt formuleren.
• U hebt advies nodig over hoe binnen uw groep ontleende financiële middelen efficiënt kunnen worden toegewezen en aangewend.
• U moet een manier vinden om uw liquide middelen efficiënter te beheren.
• U hebt hulp nodig bij het fiscaal efficiënt repatriëren van uw winsten.
• U hebt advies nodig over hoe u het best een teveel aan contante middelen belegt.
• U hebt uw mensen gevraagd hoe u de kostprijs van uw financiering moet benchmarken, maar zij moeten u het antwoord op die vraag schuldig blijven.
• U hebt een middel nodig om van reguleringinstanties uitgaande wijzigingen continu op te volgen.
• U moet echt wel voorzien in afdekking (hedging) van uw valutarisico en u stelt zich de vraag hoe dat in zijn werk gaat.

Hoe PwC u kan helpen

Wij, bij PwC (PwC), kunnen een heel gamma van diensten en oplossingen leveren van fiscale, juridische, financiële en boekhoudkundige aard evenals op het vlak van risicobeheer; zo kunnen wij u bijstaan als u met complexe of lastige financiële situaties te maken krijgt. Onze ervaren professionals beschikken immers over een brede waaier van aanvullende vaardigheden op het vlak van treasury, technologie voor bankieren, fiscaliteit, boekhouding en programmabeheer – en die kunnen we u allemaal ter beschikking stellen. Met ons aanbod van totale bijstand vanuit het perspectief van fiscaliteit, wetgeving, financiën, boekhouding en risicobeheer kunnen wij u helpen om financieringstructuren met lage kosten op te zetten, op passende wijze een beleid en systeem voor cashpooling in te stellen en winsten fiscaalvriendelijk te repatriëren; en we kunnen u tonen hoe u geld kunt ontlenen tegen lagere tarieven (en weliswaar met een efficiënte afdekking van het valutarisico). 

Onze mensen kunnen u ook helpen bij het beheren en tot een minimum beperken van het verlies aan voorheffing op kasstromen, het maximaal benutten van btw-/fiscale planning op factoringactiviteiten en het gebruikmaken van 'double dip'-financieringstructuren. En, als dat nog niet genoeg is, kunnen we u ook assisteren bij het maximaal benutten van uw aftrekken voor rentekosten en het tot een minimum beperken van de heffingen op de financiering met eigen vermogen. Bel ons, we stellen u graag een actief netwerk ter beschikking van professionals met verregaande specialisaties in domeinen als internationale fiscale structurering, fusies en overnames en financiële diensten; zij zullen u ook graag van dienst zijn bij menige problematiek waarmee u te maken krijgt in verband met btw, juridische materie of risicobeheer. Dat hoort allemaal bij ons streven naar het aanreiken van vernieuwende gezichtspunten, onafhankelijk advies en ondersteuning bij het ontwikkelen en optimaliseren van uw treasury-verrichtingen, zodat u beter kunt voldoen aan de veranderende behoeften van uw onderneming(en).